Topnieją aktywa funduszy inwestycyjnych

[11.08.2008] W lipcu aktywa zgromadzone w funduszach inwestycyjnych krajowych TFI zmniejszyły swoją wartość o -3,3 proc. (do poziomu 93,21 mld PLN). To już dziewiąty z rzędu i dziesiąty w ciągu ostatnich 12 miesięcy spadek środków zarządzanych przez towarzystwa, przy czym na przestrzeni ostatniego roku zmniejszyły one swoją wartość o 1/3 - donoszą Analizy Online.

Utrzymująca się siła złotego poprawia nieco statystyki wyrażone we wspólnej walucie. Dzięki dalszej, ponad 4-proc. aprecjacji złotego w lipcu aktywa netto w euro wzrosły o +1,3 proc. do poziomu 29,1 mld EUR - napisano w raporcie.

Lipcowy spadek aktywów był niemal w całości konsekwencją ujemnego salda wpłat i umorzeń, które wyniosło -3,5 mld PLN, a bez uwzględnienia nowości przekroczyło -4,1 mld PLN. Ten słaby wynik był prostym rezultatem tego, co działo się na rynkach akcji w czerwcu i w pierwszej połowie lipca.

W lipcu, podobnie jak w poprzednich miesiącach, największe spadki aktywów netto mogliśmy obserwować w grupach, których inwestycje obejmują również aktywność na rynkach akcji. W tych grupach spadek wartości zarządzanych środków sięgał w skali miesiąca od -4,5 do -6,4 proc. - podliczają analitycy Analiz Online.

Lipiec przyniósł również spadek wartości środków zgromadzonych w funduszach dłużnych (-1 proc.) przy czym i w tym przypadku ujemna dynamika dotyczyła produktów lokujących środki w obligacje denominowane w innych walutach niż złoty.

Na przykład fundusze obligacji dolarowych zarządzały na koniec miesiąca majątkiem o -6,6 proc. mniejszym niż jego wartość na koniec pierwszego półrocza. Wzrost aktywów netto w minionym miesiącu odnotowaliśmy w przypadku trzech grup: funduszy nieruchomości, sekurytyzacyjnych oraz pieniężnych i gotówkowych.

Najlepszy rezultat osiągnęły fundusze nieruchomości, których aktywa zwiększyły się aż o +33,5 proc. To głownie zasługa rejestracji trzech nowych produktów, które w drodze subskrypcji pozyskały ponad 580 mln PLN, z czego znaczna część pochodziła od inwestorów instytucjonalnych. Dzięki temu liczba funduszy nieruchomości wzrosła do 11, wartość ich aktywów netto sięga 2,4 mld PLN, a ich rynkowy udział zwiększył się do poziomu 2,6 proc.

[Na podst. wiadomości Analizy Online]

Kancelaria Radcy Prawnego Roberta Nogackiego oferuje szeroki zakres usług związanych ze wsparciem prawnym prowadzonej działalności gospodarczej. Jego dokładny zakres dostosowany jest do indywidualnych potrzeb klienta.