Alternatywa dla produktów alternatywnych
[04.06.2008] Od początku czerwca prowadzona jest nowa emisja obligacji skarbowych, w której oferowane są obligacje dwu, trzy, cztero i dziesięcio – letnie.
Emitentem obligacji skarbowych oferowanych w sieci sprzedaży detalicznej jest Skarb Państwa, reprezentowany przez Ministra Finansów. Obligacje oszczędnościowe, będące rodzajem obligacji skarbowych, są oferowane wyłącznie osobom fizycznym, rezydentom i nie rezydentom. Mogą być przedmiotem obrotu na rynku wtórnym nieregulowanym na podstawie umowy sprzedaży lub darowizny. Nie są natomiast notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych (w przeciwieństwie do obligacji rynkowych).
Aktualnie można zakupić następujące rodzaje Obligacji Skarbu Państwa:
– Dwuletnie oszczędnościowe obligacje skarbowe o oprocentowaniu stałym ( DOS0610 ). Cena sprzedaży – 100 zł. Oprocentowanie wynosi 6,00% w stosunku rocznym i jest stałe przez okres dwóch lat. Odsetki są kapitalizowane po upływie roku. Przedterminowy wykup jest możliwy po złożeniu odpowiedniej dyspozycji oraz na rynku wtórnym nieregulowanym. Cena sprzedaży jest każdego dnia równa wartości nominalnej, tj. 100 zł. Cykl sprzedaży obligacji wynosi miesiąc.
– Trzyletnie obligacje skarbowe o zmiennej stopie procentowej ( TZ0511 ). Cena emisyjna wynosi 99,90 zł. Oprocentowanie jest zmienne, naliczane na podstawie wskaźnika WIBOR, bez kapitalizacji i wynosi w pierwszym półrocznym okresie odsetkowym 6,05% w stosunku rocznym. Odsetki są wypłacane co pół roku. Obligacje trzyletnie można sprzedać na rynku wtórnym regulowanym i nieregulowanym. Cena sprzedaży jest inna każdego dnia (cena emisyjna + naliczone odsetki). Cykl sprzedaży obligacji to 3 miesiące.
– Czteroletnie indeksowane oszczędnościowe obligacje skarbowe ( COI0612 ). Cena sprzedaży – 100 zł. Oprocentowanie obligacji zmienne – aktualizowane co rok, uzależnione od inflacji i stałej marży, bez kapitalizacji. W pierwszym okresie odsetkowym stopa procentowa wynosi 6,75% w skali roku. Po każdym z czterech rocznych okresów odsetkowych następuje wypłata odsetek. Przedterminowy wykup jest możliwy po złożeniu odpowiedniej dyspozycji oraz na rynku wtórnym nieregulowanym. Cena sprzedaży obligacji jest każdego dnia równa wartości nominalnej. Cykl sprzedaży wynosi miesiąc.
– Emerytalne dziesięcioletnie oszczędnościowe obligacje skarbowe ( EDO0618 ). Cena sprzedaży – 100 zł. Oprocentowanie jest zmienne – aktualizowane co rok, uzależnione od inflacji i stałej marży, kapitalizowane. W pierwszym rocznym okresie odsetkowym oprocentowanie wynosi 7,00% w stosunku rocznym. Odsetki są kapitalizowane po każdym rocznym okresie odsetkowym i wypłacane po 10 latach od dnia zakupu. Cena sprzedaży jest każdego dnia równa wartości nominalnej. Cykl sprzedaży obligacji wynosi miesiąc. Przedterminowego wykupu można dokonać po złożeniu odpowiedniej dyspozycji oraz na rynku wtórnym nieregulowanym.
Obligacje skarbowe można zakupić w punktach sprzedaży obligacji – osobom fizycznym, stowarzyszeniom, innym organizacjom społecznym i zawodowym oraz fundacjom wpisanym do rejestru sądowego, a w przypadku nierezydentów, również wpisanym do innego rejestru urzędowego. Natomiast osoby fizyczne, będące rezydentami mogą nabyć obligacje skarbowe za pośrednictwem Internetu, pod adresem: www.zakup.obligacjeskarbowe.pl lub www.Inteligo.pl, bądź pod numerem telefonu 0-801-310-210 lub 0-81-535-66-55.
[Na podst. informacji Ministerstwa Finansów]
Komentarz Skarbiec.Biz:
Obligacje Skarbowe są w obecnej sytuacji makro – ekonomicznej dobrą alternatywą dla lokat i wielu produktów strukturyzowanych oferowanych przez Banki. Aktualna sytuacja na rynku publicznym, którą określić można jako trend boczny z ryzykiem przekształcenia w bessę, sprzyja inwestycjom w instrumenty dłużne emitowane bądź gwarantowane przez Skarb Państwa, które łączą minimalny poziom ryzyka niewypłacalności emitenta ze stopą zwrotu na poziomie zbliżonym do lokat bankowych.
Interesującą formą inwestycji w obligacje skarbowe może być także założenie indywidualnego konta emerytalnego IKE-Obligacje.
Kinga Stachowiak, Robert Nogacki
Czym jest Skarbiec.Biz?
Doradztwo Skarbiec.Biz oferuje szeroki zakres usług związanych ze wsparciem prawnym prowadzonej działalności gospodarczej. Jego dokładny zakres dostosowany jest do indywidualnych potrzeb klienta.
Portal Skarbiec.Biz jest największym w Polsce portalem finansowym, który zachowuje pełną niezależność od banków, firm inwestycyjnych i instytucji kredytowych.
